Obligatorium und Überobligatorium der Pensionskasse 2026: Regeln je Teil, mit Rechenbeispiel

Kurz erklärt: Obligatorium und Überobligatorium

Kurzantwort:Das Obligatorium ist das gesetzliche Minimum der beruflichen Vorsorge: Versichert ist der koordinierte Lohn von höchstens CHF 64'260 mit Altersgutschriften von 7 bis 18 Prozent, Mindestzins 1.25 Prozent und Umwandlungssatz 6.8 Prozent. Das Überobligatorium ist alles, was Ihre Kasse freiwillig mehr versichert: Lohnteile über CHF 90'720, ein tieferer Koordinationsabzug, höhere Sparbeiträge, Einkäufe und die Zinsen darauf. Für diesen Teil gilt das Reglement, nicht das Gesetz. Wer sein Guthaben kennt, weiss, wie viel davon geschützt ist und wie viel vom Goodwill der Kasse abhängt.

Die Zahlen 2026

Kennzahl	Wert	Bedeutung
Eintrittsschwelle	CHF 22'680	ab diesem Jahreslohn ist der Anschluss Pflicht.
Oberer Grenzlohn	CHF 90'720	Lohnteile darüber sind nur versichert, wenn das Reglement es vorsieht.
Koordinationsabzug	CHF 26'460	koordinierter Lohn im Obligatorium: CHF 3'780 bis CHF 64'260.
Altersgutschriften im Obligatorium	7, 10, 15, 18 % nach Alter	das Reglement darf mehr vorsehen; der Mehrbetrag ist überobligatorisch.
Mindestzins	1.25 %	nur auf dem Obligatorium; das Überobligatorium darf tiefer, auch null, oder höher verzinst werden.
Umwandlungssatz	6.8 % gesetzlich; umhüllend im Schnitt rund 5.3 %	Details unter Umwandlungssatz.
1e-Pläne	für Lohnteile über CHF 136'080	rein überobligatorisch mit eigener Anlagestrategie, ohne Garantie.
Barauszahlung bei Wegzug in EU/EFTA	nur Überobligatorium	das Obligatorium bleibt bis frühestens 60 auf einem Freizügigkeitskonto.
Sperrfrist nach Einkauf	3 Jahre	kein Kapitalbezug des eingekauften Betrags.

Was für welchen Teil gilt

Regel	Obligatorium	Überobligatorium
Versicherter Lohn	CHF 3'780 bis CHF 64'260	nach Reglement: ganzer Lohn, tieferer Koordinationsabzug, Lohn über CHF 90'720
Verzinsung	mindestens 1.25 %	frei, nach Lage der Kasse; in Unterdeckung oft null
Umwandlungssatz mit 65	mindestens 6.8 %	frei, meist 4.5 bis 5.8 %; umhüllende Kassen rechnen einen Satz auf allem mit Schattenrechnung
Hinterlassenen- und Invalidenleistungen	60 % Ehegattenrente, 20 % Waisenrente, Invalidenrente nach BVG	oft höher: Partnerrenten, Todesfallkapital, Invalidenrente in Prozent des Lohns
Kapitalbezug	mindestens 25 % des Guthabens auf Verlangen	nach Reglement, oft bis 100 %
Stellenwechsel	gesamtes Guthaben geht mit	gesamtes Guthaben geht mit; bei Teilliquidation Anteil an Reserven
Wegzug ins Ausland	in EU/EFTA gesperrt, sonst bar beziehbar	bar beziehbar
Sicherheit bei Insolvenz der Kasse	Sicherheitsfonds garantiert bis 150 % des oberen Grenzlohns (CHF 136'080 Lohn)	darüber keine Garantie

Wo die Grenze auf dem Vorsorgeausweis liegt

Der Vorsorgeausweis weist das Altersguthaben in zwei Zeilen aus: «davon BVG-Altersguthaben» oder «obligatorischer Teil» und der Rest. Das obligatorische Guthaben ist eine Schattenrechnung: Die Kasse führt es nach Gesetz mit den Mindestgutschriften und dem Mindestzins, unabhängig davon, was sie tatsächlich gutschreibt. Alles über dieser Schattenrechnung ist überobligatorisch, auch die höheren Zinsen der guten Jahre und alle Einkäufe. Deshalb steigt der überobligatorische Anteil mit dem Lohn, mit der Verzinsung und mit jedem Einkauf. Wie der Koordinationsabzug den versicherten Lohn bestimmt, steht unter Koordinationsabzug.

Rechenbeispiel: CHF 130'000 Lohn, 20 Jahre bis zur Pensionierung

Martin, 45, verdient CHF 130'000. Seine Kasse versichert den ganzen Lohn abzüglich Koordinationsabzug, also CHF 103'540: CHF 64'260 obligatorisch und CHF 39'280 überobligatorisch, mit den gesetzlichen Gutschriften von 15 und 18 Prozent. Sein Guthaben mit 45: CHF 150'000 obligatorisch, CHF 100'000 überobligatorisch. Annahmen: Zins 1.25 Prozent auf dem Obligatorium, 2 Prozent auf dem Überobligatorium, Lohn konstant.

Position	Obligatorium	Überobligatorium	Total
Versicherter Lohn	CHF 64'260	CHF 39'280	CHF 103'540
Gutschriften pro Jahr, 45 bis 54 (15 %)	CHF 9'639	CHF 5'892	CHF 15'531
Gutschriften pro Jahr, 55 bis 65 (18 %)	CHF 11'567	CHF 7'070	CHF 18'637
Altersguthaben mit 65	CHF 430'189	CHF 304'658	CHF 734'847
Geteilte Rechnung: 6.8 % auf dem Obligatorium, 5.0 % auf dem Überobligatorium	CHF 29'253	CHF 15'233	CHF 44'486 pro Jahr, CHF 3'707 pro Monat
Umhüllende Rechnung: 5.4 % auf allem	Schattenrechnung: mindestens CHF 29'253 aus dem Obligatorium, erfüllt		CHF 39'682 pro Jahr, CHF 3'307 pro Monat
Umhüllende Rechnung: 5.0 % auf allem	Schattenrechnung erfüllt		CHF 36'742 pro Jahr, CHF 3'062 pro Monat

Dasselbe Guthaben ergibt je nach Rechenmodell CHF 3'707 oder CHF 3'062 pro Monat, CHF 645 Unterschied, lebenslang. Beide Modelle sind zulässig, weil die Gesamtrente in jedem Fall über der gesetzlichen Mindestrente auf dem Obligatorium liegt. Welches Modell Ihre Kasse anwendet und mit welchem Satz, steht im Reglement und auf dem Ausweis. Ob daraus eine Lücke entsteht, rechnet der Rechner mit Ihren Zahlen.

Einkauf: Steuern sparen, aber ins Überobligatorium

Ein freiwilliger Einkauf ist vom steuerbaren Einkommen abziehbar: CHF 50'000 Einkauf sparen bei einem Grenzsteuersatz von 30 Prozent CHF 15'000 Steuern. Bei den meisten Kassen fliesst der Einkauf aber ins Überobligatorium und wird mit dem tieferen Satz verrentet: CHF 50'000 ergeben mit 5.0 Prozent CHF 208 pro Monat, mit 6.8 Prozent wären es CHF 283. Deshalb lohnt sich der Einkauf vor allem in Kassen mit gesundem Deckungsgrad und guter Verzinsung, gestaffelt über mehrere Jahre und nicht in den letzten drei Jahren vor einem Kapitalbezug. Vorbezüge für Wohneigentum müssen zuerst zurückbezahlt sein. Die Details stehen unter Pensionskasse einkaufen.

Umhüllend oder geteilt: die zwei Rechenmodelle

Geteilte Rechnung (Splitting): Die Kasse führt beide Teile getrennt und wendet auf dem Obligatorium 6.8 Prozent an, auf dem Überobligatorium ihren eigenen Satz. Verbreitet bei Vollversicherungen und Kassen nahe am Minimum. Umhüllende Rechnung: Ein Satz für alles, mit der Schattenrechnung als Untergrenze. Verbreitet bei grossen autonomen und teilautonomen Kassen. Für Versicherte mit hohem überobligatorischem Anteil ist die geteilte Rechnung meist besser, für Versicherte nahe am Obligatorium spielt es kaum eine Rolle. Was der Umwandlungssatz insgesamt bewirkt, zeigt Umwandlungssatz der Pensionskasse.

1e-Pläne: das reine Überobligatorium für Kader

Für Lohnteile über CHF 136'080 dürfen Kassen 1e-Pläne anbieten: Die Versicherten wählen die Anlagestrategie selbst, tragen das Anlagerisiko allein und erhalten bei der Pensionierung das effektive Guthaben, meist als Kapital. Keine Umverteilung, keine Garantie, dafür volle Steuerabzugsfähigkeit der Beiträge und Einkäufe. Für Unternehmen sinkt das Bilanzrisiko. Ob sich das lohnt, hängt von Risikofähigkeit und Anlagehorizont ab; mehr dazu unter Kadervorsorge mit 1e-Plänen.

Was Sie konkret tun können

Ausweis lesen: obligatorisches und überobligatorisches Guthaben, versicherter Lohn, Koordinationsabzug, Umwandlungssätze und Verzinsung des Vorjahres.
Reglement prüfen: Rechenmodell, Satz im Überobligatorium, Verzinsung in schlechten Jahren, Hinterlassenenleistungen, Kapitalbezug.
Kasse beurteilen: Deckungsgrad, Verzinsung über fünf Jahre, Kosten; die Kennzahlen erklärt Pensionskassen vergleichen.
Einkauf planen: nur in eine gesunde Kasse, gestaffelt, mindestens drei Jahre vor einem Kapitalbezug.
Rente oder Kapital entscheiden: Bei tiefem Satz im Überobligatorium kann ein Teilkapitalbezug sinnvoll sein; die Abwägung unter Kapitalbezug oder Rente.
Säule 3a parallel füllen: CHF 7'258 pro Jahr hängen an keinem Umwandlungssatz; Vergleich unter 3a-Vergleich.

Häufige Fehler

Das ganze Guthaben mit 6.8 Prozent rechnen: Der Satz gilt nur für das Obligatorium.
Einkauf kurz vor dem Kapitalbezug: Drei Jahre Sperrfrist; die Steuerbehörde streicht sonst den Abzug.
Verzinsung des Überobligatoriums nicht prüfen: In Unterdeckung darf sie null sein, ohne dass Sie es merken.
Beim Wegzug in die EU mit dem ganzen Kapital rechnen: Das Obligatorium bleibt gesperrt.
Jobangebot nur nach Lohn bewerten: Ein Reglement ohne Koordinationsabzug und mit 20 Prozent Sparbeitrag ist mehrere hundert Franken Rente pro Monat wert.

Häufige Fragen

Was ist der Unterschied zwischen Obligatorium und Überobligatorium?

Das Obligatorium ist das gesetzliche Minimum: koordinierter Lohn bis CHF 64’260, Altersgutschriften von 7 bis 18 Prozent, Mindestzins 1.25 Prozent, Umwandlungssatz 6.8 Prozent. Das Überobligatorium ist alles, was die Kasse nach Reglement zusätzlich versichert: Lohnteile über CHF 90’720, tieferer Koordinationsabzug, höhere Sparbeiträge, Einkäufe und Zinsen darüber. Dafür setzt das Reglement Zins und Umwandlungssatz.

Wie sehe ich, wie viel meines Guthabens überobligatorisch ist?

Auf dem Vorsorgeausweis in der Zeile «davon BVG-Altersguthaben» oder «obligatorischer Teil». Die Differenz zum gesamten Altersguthaben ist überobligatorisch. Im Rechenbeispiel mit CHF 130’000 Lohn sind mit 65 CHF 430’189 obligatorisch und CHF 304’658 überobligatorisch, also 41 Prozent.

Welcher Umwandlungssatz gilt im Überobligatorium?

Der Satz im Reglement, meist 4.5 bis 5.8 Prozent. Umhüllende Kassen rechnen einen Satz auf dem ganzen Guthaben, oft rund 5.0 bis 5.4 Prozent, und müssen nur nachweisen, dass die Rente über der gesetzlichen Mindestrente auf dem Obligatorium liegt. Im Beispiel macht das Modell CHF 645 pro Monat aus.

Wird das Überobligatorium mit dem Mindestzins verzinst?

Nein. Der Mindestzins von 1.25 Prozent gilt nur für das Obligatorium. Das Überobligatorium verzinst die Kasse nach ihrer Lage: in guten Jahren höher, in Unterdeckung auch mit null. Über fünf Jahre betrachtet zeigt der Vorsorgeausweis, wie fair die Kasse ist.

Fliesst ein Einkauf ins Obligatorium oder ins Überobligatorium?

Bei den meisten Kassen ins Überobligatorium. Der Einkauf ist vom steuerbaren Einkommen abziehbar, wird aber mit dem tieferen Satz verrentet: CHF 50’000 ergeben mit 5.0 Prozent CHF 208 pro Monat statt CHF 283 mit 6.8 Prozent. Drei Jahre nach dem Einkauf ist kein Kapitalbezug möglich.

Kann ich das Überobligatorium auszahlen lassen?

Bei der Pensionierung nach Reglement, oft bis 100 Prozent des Guthabens; gesetzlich garantiert sind 25 Prozent. Beim endgültigen Wegzug in einen EU- oder EFTA-Staat ist nur das Überobligatorium bar beziehbar, das Obligatorium bleibt bis frühestens 60 auf einem Freizügigkeitskonto. Beim Wegzug in andere Länder ist das ganze Guthaben beziehbar.

Ist das Überobligatorium bei einer Insolvenz der Kasse geschützt?

Der Sicherheitsfonds BVG garantiert die Leistungen bis zu einem versicherten Lohn von 150 Prozent des oberen Grenzlohns, also CHF 136’080. Was darüber versichert ist, etwa in 1e-Plänen, hat keine Garantie des Sicherheitsfonds.

Was ist ein 1e-Plan?

Ein rein überobligatorischer Vorsorgeplan für Lohnteile über CHF 136’080, in dem die Versicherten die Anlagestrategie selbst wählen und das Anlagerisiko tragen. Beiträge und Einkäufe sind abziehbar, es gibt keine Umverteilung und keine Garantie; die Leistung entspricht dem effektiven Guthaben.

Quellen

Bundesgesetz über die berufliche Vorsorge (BVG), Art. 7, 8, 14, 15, 16, 49, 56 und 79b: Obligatorium, koordinierter Lohn, Umwandlungssatz, Altersgutschriften, weitergehende Vorsorge, Sicherheitsfonds, Einkauf.
Verordnung BVV 2, Art. 1e: Wahl der Anlagestrategie in 1e-Plänen.
Freizügigkeitsgesetz, Art. 25f: Barauszahlung beim Wegzug in EU/EFTA-Staaten.
Bundesamt für Sozialversicherungen, Kennzahlen der beruflichen Vorsorge 2026: Grenzbeträge, Mindestzins, Mindestumwandlungssatz.
Swisscanto Pensionskassenstudie 2026: durchschnittliche umhüllende Umwandlungssätze und Verzinsung.

Obligatorium und Überobligatorium der Pensionskasse: Was für welchen Teil gilt, mit Rechenbeispiel

Nutzen Sie das volle Potenzial Ihrer Pensionskasse

Zahlen Sie bereits Beiträge in die überobligatorische Pensionskasse ein?